Евгений Плитко, on 16 June 2018 - 01:52 PM, said:
...
На самом деле русские продали на рынке ценных бумаг половину облигаций США (48 млрд долларов). Почему? Очень кушать хочется.
Не секрет, что русские не могут больше жить в долг, продавая свои облигации федерального займа (ОФЗ). Никто эти облигации не покупает, а наоборот продают русские долги на рынке ценных бумаг.
...
Этот текст писал в воскресенье 16.06.18., а сегодня читаю:
Крах российского госдолга уронил рубль на новое дно
"1. Рубль падает четвертый день подряд на Московской бирже на фоне оттока капитала с рынка российского госдолга, который набирает обороты и постепенно превращается в панические распродажи.
Валютные торги во вторник начались скачком доллара на 50 копеек с первых минут сессии. Попытки отскока закончились безуспешно, и через полтора часа курс поднялся до отметки 64,22 рубля - максимальной с 2 мая.
Чтобы пробить дно апреля, когда рубль обесценился на 11% за три дня, и зафиксировать новый антирекорд с ноября 2016 года, валютному рынку не хватило всего 84 копейки.
Евро подорожал на 22 копейки за день и 1,7 рубля с начала недели и вплотную приблизился к новому максимуму с 10 мая: на 14.47 мск сделки с расчетом завтра заключались по 74 рубля за евро.
2. Новый приступ слабости рубля - результат распродажи российских активов зарубежными инвесторами, указывает аналитик Промсвязьбанка Михаил Поддубский: нерезиденты выходят из российских гособлигаций, сворачивают carry-trade и скупают валюту, чтобы вывести капитал.
Индекс RGBI, отслеживающий цены облигаций федерального займа, пережил падение, масштаб которого практически повторил обвал апреля, когда санкции против "Русала" заставили нерезидентов вывести из госбумаг 131 млрд рублей за месяц.
С пятницы RGBI потерял 2,8 пункта, а его значение во вторник - 138,68 пункта - стало минимумом с сентября прошлого года.
Цена 9-летних ОФЗ 26207 - "любимой бумаги" иностранных фондов - обвалилась до 102,1% от номинала, вернувшись на уровни апреля прошлого года.
"Ключевой поддержкой для российского госдолга является уровень 137,61 по индексу RGBI. При падении ниже начнется массовое бегство инвесторов из ОФЗ, которое спровоцирует дальнейший обвал рубля", - предупреждает аналитик "Альпари" Владислав Антонов.
3. Капитал уходит со всех развивающихся рынков, и эти потрясения не обошли стороной Россию, сказал Bloomberg руководитель валютно-финансового департамента Citigroup в РФ Денис Коршилов: "Трамп пообещал Китаю новый раунд торговой войны, пригрозив наложить пошлина на товары стоимость еще 200 млрд долларов, а на нефтяном рынке установился негативный фон".
В ближайшие выходные страны ОПЕК и Россия примут решение об увеличении добычи и постепенном сворачивании сделки, которая позволила убрать избыточное предложение на 1,8 млн баррелей в сутки и взвинтить цены до максимумов с 2014 года.
4. Россия считает, что на рынок можно вернуть 1,5 млн баррелей в день, заявил во вторник глава Минэнерго РФ Александр Новак. Цена Brent к 15.09 мск снизилась на 0,8% - до 74,71 доллара за баррель.
Масла в огонь подливает российское правительство с планами повышения НДС до 20%. Ссылаясь на риски ускорения инфляции, ЦБ на прошлой неделе объявил, что снижение ключевой ставки до конца года маловероятно.
Это усиливает давление на ОФЗ, указывает главный аналитик банка "Глобэкс" Виктор Веселов: инфляция обесценивает часть доходности, которую дают госбумаги, а ужесточение политики ЦБ - это сигнал, что ценовое ралли на рынке российского госдолга, продолжавшееся почти 2,5 года, подошло к концу.
5. В результате зарубежные инвесторы продолжат уходить с рынка, говорит Веселов.
Летом давление на рубль усилится из-за сезона дивидендных выплат, предупреждает Коршилов: с 26 июня крупнейшие госбанки и компании начнут годовые выплаты акционерам, а зарубежные держатели их бумаг с большой вероятностью конвертируют полученные деньги в валюту, чтобы вывести из РФ."
Какие выводы из статьи:
1. Не смотря на то, что
Гривня вошла в тройку самых устойчивых валют СНГ. Падение курса рубля, как тонущий Титаник, может потянуть за собой курс гривни. Будет ли падение гривни и в какой пропорции к падению рубля узнаем в ближайшее время. Надеюсь, что гривня устоит. И вот почему? Летний сезон в Украине укрепляет гривню потому что:
- приезжают заробитчане погостить;
- громадяны тратять валютные накопления на отпуск;
- реализуется сезонные сельхозтовары;
- стоимость металлургии возросла на мировом рынке.
Гривня начнет падать осенью - селяне будут закупать солярку для земельной пахоты на зиму.
2. То что зарубежные инвесторы уходят из рынка облигаций федеративного займа (ОФЗ) россии - это закономерный процесс. Вопрос куда они пойдут? Если США чуть-чуть поднимет учетную ставку активы ОФЗ россии, а нерезиденты владеют 33.9% всех ОФЗ, перекочуют в Штаты или еще куда то. А значит рубль может просесть еще, как минимум, на эти 33.9%, т.е. следует ожидать 64.0Х1.339=85.69 рублей за доллар. Это если не учитывать панику на рынке. Чтобы паники не было - правительство россии может ввести ограничения на продажу валюты населению.
3. Трамп не только с Китаем имеет претензии в отношении торговли, но и с Канадой и ЕС. Канада, кстати В лице Христи Фриланд, пригрозила Трампу санкциями к его бизнесу.
4. Увеличение поставки нефти россией и другими участниками ОПЕК приведет к снижению стоимости нефти. Доля российской нефти на рынке в Европе падает из-за увеличения в ней содержания серы - санкции не позволяют закупать в достаточном количестве химические реагенты, которые уменьшают процент серы в нефти. От этого уменьшаться поступления в бюджет россии. Продадут свои, оставшиеся российские активы, которые находятся в облигациях США (48 млрд. долларов), в этом году или в следующем покажет время.
5. Как писал раннее
Евгений Плитко, on 17 April 2018 - 07:02 AM, said:
Послушал интервью с
Леонидом Радзиховским. Какие выводы из беседы.
Выводы.
В россии будет нищать народ...
Что то изменится в россии? - нет. Почему? Потому, как показал
Опрос: половина россиян видят Путина президентом в 2024 году
Как сказал Эйнштейн: "Самая большая глупость — это делать тоже самое и надеяться на другой результат."
Ситуация в россии начинает напоминать Венесуэлу.
Така думка.
Сообщение отредактировал Евгений Плитко: 19 June 2018 - 09:14 PM